先進国株式インデックスファンド(投資信託)を比較!おすすめは?

先進国株式インデックスファンド(投資信託)を比較!おすすめは?資産別一覧

先進国株式インデックスファンドは20か国以上の先進国に分散投資ができる投資信託です。

アメリカやヨーロッパの主要国が投資対象で、新興国に比べて安定感があり、今後の成長も期待できる国際分散投資を行う上では欠かせない資産クラスの一つです。

そんな先進国株式インデックスファンドで低コストなファンドを一覧としてまとめ、実質コストなど比較してみました。

先進国株式インデックスファンドの一覧

モーニングスター社でカテゴリが国際株式型の中で先進国株式のみに投資する低コストなインデックスファンドを抽出したのが下記となります。

ファンド名信託報酬
(税込)
ベンチマーク為替ヘッジ純資産総額
(百万円)
野村スリーゼロ先進国株式投信0% ※MSCI KOKUSAIインデックス×3,974
SBI・先進国株式インデックス・
ファンド(雪だるま(先進国株式))
0.1022%FTSEディベロップド・
オールキャップ・インデックス
×10,482
eMAXIS Slim先進国株式
インデックス
0.1023%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
×324,727
ニッセイ外国株式
インデックスファンド
0.1023%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
×383,501
たわらノーロード 先進国株式0.10989%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
×195,101
iFree外国株式インデックス0.209%MSCI KOKUSAIインデックス×20,792
iFree外国株式インデックス
(為替ヘッジあり)
0.209%MSCI KOKUSAIインデックス4,937
i-SMT グローバル株式
インデックス(ノーロード)
0.209%MSCI KOKUSAIインデックス×710
たわらノーロード先進国株式
<為替ヘッジあり>
0.22%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
14,744
Smart-i 先進国株式インデックス0.22%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
×20,234
つみたて先進国株式0.22%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
×70,840
つみたて先進国株式
(為替ヘッジあり)
0.22%MSCI KOKUSAIインデックス
(配当込み)
953
東京海上セレクション・
外国株式インデックス
0.22%MSCI KOKUSAIインデックス×31,306

※2030年12月31日まで。その後は0.11%(税込)

先進国株式のインデックスについて

MSCI KOKUSAIインデックス(MSCIコクサイ・インデックス)

MSCI KOKUSAIインデックスは、日本を除く先進国22ヵ国の大型株・中型株約1,300銘柄で構成され、先進国株式型の投資信託の多くで利用されているインデックスです。

国別構成比率

MSCI KOKUSAIインデックス-国別構成比率

国別構成比は、時価総額の大きい銘柄から採用されるため、市場規模が大きいアメリカの比率が突出して高いのが特長です。

業種別比率

MSCI KOKUSAIインデックス-業種別比率

業種別比率は、情報技術が他の業種と比較するとやや比率が高くなっています。

過去のリターン・リスク

リターン(年率)リスク(1標準偏差)
1年13.19%
3年20.43%18.75%
5年14.21%17.64%
10年17.72%16.59%
設定来9.92%

※:2022年5月末日時点
※:設定来は1994年5月31日

過去の最大下落率は、2007年7月13日~2009年3月6日に65.35%となっています。

FTSEディベロップド・オールキャップ・インデックス

FTSEディベロップド・オールキャップ・インデックスは、日本を含む先進国25ヵ国の大型株・中型・小型株約5,900銘柄で構成されるインデックスです。

国別構成比率

FTSEディベロップド・オールキャップ・インデックス-国別構成比率MSCI KOKUSAIインデックス同様にアメリカの比率が突出して高くなっています。

業種別比率

FTSEディベロップド・オールキャップ・インデックス-業種別比率

MSCI KOKUSAIインデックスとは業種が一部異なっていますが、突出した業種はなく幅広い業種に分散されています。

過去のリターン・リスク

リターン(年率)リスク(1標準偏差)
1年ー5.9%15.3%
3年14.4%20.8%
5年19.9%16.3%

※:2022年5月30日時点

低コストインデックスファンドの実質コストなどを比較

先進国株式インデックスファンドで信託報酬が特に低コストなファンドで、「実質コスト」「マザーファンドの規模」「純資産残高年間増加額」「1年間のリターン」などを比較したのが下記となります。(SBI・先進国株式インデックス・ファンド(雪だるま(先進国株式))はMSCI KOKUSAIインデックスをベンチマークとしてませんが、比較のため載せています)

 

各項目の補足説明

【実質コスト】

投資信託は、保有時にかかるコストとして信託報酬がありますが、信託報酬以外にもその他費用としてかかるコストがあり、それらを合わせたのが実質コストと呼ばれ、実質コストが小さいほど低コストで保有できるファンドであると言えます。

 

【マザーファンドの規模】

インデックスファンドではマザーファンドを通して実際の株や債券などの売買をしていることが多く(ファミリーファンド方式)、マザーファンドの規模が小さいとインデックスとの連動に必要なすべての株式等を購入できずにインデックスと乖離が発生しやすくなったり、逆にマザーファンドの規模が多ければ株式の売買手数料などが割り引かれコスト削減につながる期待が持てます。

 

【純資産残高の年間増加額】

純資産残高の年間増加額が大きければ、資金流入が多いこととなるので直近で人気が高いファンドといえます。

 

【1年間のリターン】

1年間のリターン(トータルリターン)は、基準価額をベースに間接的なコスト(信託報酬を含む実質コストなど)を控除したリターンとなります。

 

ただ、インデックスファンドでは信託報酬の引き下げなどがあり、単純に1年間のリターンが大きければ良いインデックスファンドとは言えませんのであくまで参考値として記載しています。

MSCI KOKUSAIインデックス(為替ヘッジなし)

ファンド名信託報酬
(税込)
実質コスト
(税込)
マザーファンド規模
(百万円)
純資産残高
年間増加額
(百万円)
1年間の
リターン
野村スリーゼロ先進国株式投信0% ※0.033%927,648+285412.96%
eMAXIS Slim先進国株式インデックス0.1023%0.143%974,704+102,45012.87%
ニッセイ外国株式インデックスファンド0.1023%0.16%513,761+81,23212.70%
たわらノーロード 先進国株式0.10989%0.179%349,689+69,28112.75%
iFree外国株式インデックス0.209%0.256%250,978+8,47412.74%
i-SMT グローバル株式
インデックス(ノーロード)
0.209%0.247%345,116+28212.70%
Smart-i 先進国株式インデックス0.22%0.286%85,145+9,56112.75%
つみたて先進国株式0.22%0.266%449,841+32,77012.73%
東京海上セレクション・
外国株式インデックス
0.22%0.295%61,829-12,34912.99%
【参考】SBI・先進国株式インデックス・
ファンド(雪だるま(先進国株式))
0.1022%0.119%8,186+4,3089.25%

※2030年12月31日まで。その後は0.11%(税込)

 

信託報酬は、「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」「ニッセイ外国株式インデックスファンド」が最安値ですが、実質コストは「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」が調査時点では低コストとなっています。(ただし、実質コストは毎年変わります)

 

機動的に信託報酬を引き下げることによって、業界最低水準の信託報酬を目指すファンドである「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」は常に他のファンドの動向を見て信託報酬を引き下げ続けているので、今後も低コストであり続けることが期待され、純資産残高の年間増加額、1年間のリターンも加味すると、「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」がいいように思えます。

 

参考 eMAXIS Slim 先進国株式インデックスの評価ってどう?利回りはどのくらい?

 

野村スリーゼロ先進国株式投信は2030年末まで信託報酬を0%と思い切った戦略となっていて、現在の実質コストを考慮すると2031年以降も「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」と同等レベルの低コストとなりそうです。

 

ただ、取り扱っている金融機関は少なく、ネット証券ではLINE証券のみで積立は1,000円からとなります。

>> LINE証券(公式サイト)

MSCI KOKUSAIインデックス(為替ヘッジあり)

ファンド名信託報酬
(税込)
実質コスト
(税込)
マザーファンド規模
(百万円)
純資産残高
年間増加額
(百万円)
1年間の
リターン
iFree外国株式インデックス
(為替ヘッジあり)
0.209%0.249%68,268+1,481-1.45%
たわらノーロード先進国株式
<為替ヘッジあり>
0.22%0.266%349,689+1,295-1.41%
つみたて先進国株式
(為替ヘッジあり)
0.22%0.33%21,043+278-1.44%

信託報酬、実質コストともに「iFree外国株式インデックス(為替ヘッジあり)」が最も低コストとなっています。(ただし、実質コストは毎年変わります)

 

また、マザーファンドの規模はやや小さいもの、参考値ですが1年間のリターンは「たわらノーロード先進国株式<為替ヘッジあり>」の方が良いですが中長期で考えると実質コストが低コストな「iFree外国株式インデックス(為替ヘッジあり)」が最もベストと言えそうです。

つみたてNISA(積立NISA)やiDeCoの対応状況

先進国株式インデックスファンドで信託報酬が低コストなファンドのつみたてNISA(積立NISA)やiDeCoの対応状況は下記となっています。

 

すべてのファンドがつみたてNISAに対応していて、iDeCoはファンドによってネット証券での取り扱いがあるのでうまく利用してください。

名称つみたてNISAiDeCo ※
eMAXIS Slim先進国株式インデックス SBI証券
マネックス証券
松井証券のiDeCo
ニッセイ外国株式インデックスファンド SBI証券
iFree外国株式インデックス×
iFree外国株式インデックス(為替ヘッジあり)×
i-SMT グローバル株式インデックス×
たわらノーロード 先進国株式楽天証券
たわらノーロード 先進国株式<為替ヘッジあり>×
Smart-i 先進国株式インデックス×
つみたて先進国株式auカブコム証券
つみたて先進国株式(為替ヘッジあり)×
野村スリーゼロ先進国株式投信×
東京海上セレクション・外国株式インデックス×

※ネット証券のみが対象で通常の証券会社や銀行などは対象外

 

参考 NISA、つみたてNISA(積立NISA)、iDeCoの比較については下記も参考にしてみてください。

⇒ NISA・つみたてNISA(積立NISA)・iDeCoを比較!どれがおすすめでお得?

まとめ

先進国株式のインデックスファンドでは「MSCI KOKUSAIインデックス」が多く利用されていて、日本を除く先進国22ヵ国の約1,300銘柄に分散投資ができます。

 

「MSCI KOKUSAIインデックス」をベンチマークとしているインデックスファンドは低コスト化が進み投資しやすいファンドが多く登場しています。

 

信託報酬は、「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」「ニッセイ外国株式インデックスファンド」が最安値ですが、実質コストは「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」が調査時点では低コストとなっていそうです。(ただし、実質コストは毎年変わります)

 

機動的に信託報酬を引き下げることによって、業界最低水準の信託報酬を目指すファンドである「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」は常に他のファンドの動向を見て信託報酬を引き下げ続けているので、今後も低コストであり続けることが期待され、純資産残高の年間増加額、1年間のリターンも加味すると、「eMAXIS Slim先進国株式インデックス」がいいように思えます。

参考 eMAXIS Slim 先進国株式インデックスの評価ってどう?利回りはどのくらい?

 

また、ネット証券ではLINE証券のみの取扱いとなりますが、野村スリーゼロ先進国株式投信は2030年末まで信託報酬は0%で、2031年以降も実質コストは低コストとなることが想定されるので、興味があればこちらも検討してみてください。

>> LINE証券(公式サイト)

 

「MSCI KOKUSAIインデックス(為替ヘッジあり)」では、中長期で考えると実質コストが低コストな「iFree外国株式インデックス(為替ヘッジあり)」が最もベストと言えそうです。

 

低コストの投資信託を購入するのにおすすめの証券会社は?

各ネット証券では投資信託に関して保有残高に応じたポイント還元と、クレジットカード積立によるポイント還元があり、積立するならトータルでのポイント還元率が高い方がお得です。(クレジットカード積立はつみたてNISA銘柄も対象)

参考 投資信託でポイントが貯まるネット証券を比較!おすすめはどこ?

 

トータルのポイント還元率が業界最高水準のマネックス証券

マネックス証券×マネックスカード

  • 保有残高によるポイント還元率(低コストファンド):0.03%(一部0%)
  • クレジットカード積立によるポイント還元率:1.1%

クレジットカード積立を利用するならトータルのポイント還元率が業界最高水準なのがマネックス証券です。

 

クレジットカード積立で必要なマネックスカードは、マネックス証券を口座開設すれば作ることができ、貯まったポイントは株式手数料や暗号資産に交換することや、他のポイントサービス(dポイント・Tポイント・Pontaポイントなど)に交換することも可能です。

 

>> マネックス証券(公式サイト)「詳細解説

 

au回線を利用していて積立するならauカブコム証券

auカブコム証券×au Pay カード

  • 保有残高によるポイント還元率(低コストファンド):0.005%
  • クレジットカード積立によるポイント還元率:1%
    au回線利用なら最大1年間5%・UQ mobile利用なら最大1年間3%

投資信託の保有残高によるポイント還元は低いのですが、au回線を利用していればクレジットカード積立によるポイント還元率は最大1年間は5%と高還元率です。

 

au回線やUQ mobileを利用している特典は最大1年だけですが、それでも初年度の特典である上乗せの還元率は大きくマネックス証券に次いでトータルで高い還元率となっています。

 

au回線もしくはUQ mobileを利用していない場合は、マネックス証券の方がおすすめです。

 

>> auカブコム証券(公式サイト)「詳細解説

 

保有残高によるポイント還元率は業界最高水準のSBI証券

SBI証券×三井住友カード

  • 保有残高によるポイント還元率(低コストファンド):0.02%~0.05%
  • クレジットカード積立によるポイント還元率:0.5%(一般カード)
    ゴールドカードなら1%・プラチナカードなら2%

投資信託の保有残高によるポイント還元率は業界でも最高水準で、クレジットカード積立を利用しない場合にはおすすめです。

 

クレジットカード積立で一般カードだと還元率は低いですが、ゴールドカードは年間で100万円以上利用すれば翌年以降の年会費永年無料となるので条件クリアできそうであればゴールドカードの方がおすすめです。(ただしクレジットカード積立は集計対象外です)

 

>> 三井住友カード(NL)

>> SBI証券(公式サイト)「詳細解説

 

楽天ポイントが貰える楽天証券

楽天証券×楽天カード

  • 保有残高によるポイント還元率:ー
  • クレジットカード積立によるポイント還元率:0.2%
    (一般カード)

楽天証券では、保有残高によるポイント還元率が「一定の残高をはじめて達成した場合」のみポイントが還元されるルールに変更され、実質保有残高によるポイント還元はほぼなくなりました。

 

またクレジットカード積立も低コストなファンドは0.2%(※)と還元率が下がり、ポイント還元率は他社と比較すると見劣りする感は否めません。

※2022年9月買付分より信託報酬のうち楽天証券が受け取る手数料が年率0.4%(税込)未満の銘柄

 

それでも楽天ポイントは楽天経済圏では貯めやすく、様々なサービスで利用できるので、楽天ポイントを貯めたい方は楽天証券という選択肢もあるかと思います。

 

>> 楽天証券(公式サイト)「詳細解説

>> 楽天カード(公式サイト)

 

投資信託に投資するのにおすすめの証券会社は?

ネット証券では投資信託に関するポイント還元など様々なサービスを行っていますが、どのような違いがあるのか、おすすめはどこかは下記も参考にしてみてください。

参考 【投資信託】ネット証券おすすめ比較ランキング!お得な口座は?

その他各資産クラスの投資信託の比較